增速連續(xù)下滑一個AWS業(yè)務頂不住了
在過去幾年中，亞馬遜早已經不再滿足于做一家純電商公司。 AWS云計算逐漸成為亞馬遜的主要利潤來源，財報顯示，AWS的利潤占比在今年的三季度保持著50.2%、68.8%、71.6%的穩(wěn)定增長。
比起電商，AWS對亞馬遜來說是一項更有利可圖的業(yè)務。2019年Q3，AWS云業(yè)務以12.9%的凈銷售額占比，貢獻了71.6%的營業(yè)利潤，達22.61億美元。
但值得注意的是，從2019年Q1開始，作為亞馬遜最大收入源，隨著AWS規(guī)模逐漸龐大趨于穩(wěn)定，其每季度的同比增幅逐漸減少，出現(xiàn)了增速放緩的現(xiàn)象。
根據Q3財報，AWS業(yè)務凈銷售額為89.95億美元，僅有34.7%的同比增長，不及市場預期的91億美元。這一增速遠低于前三個季度的45%、41.4%、37.3%。 相比之下，其最大的競爭對手微軟商業(yè)云FY2019Q2收入為90億美元，同比增長48%，數據均優(yōu)于AWS。
整理 / 燃財經
由上圖可以看出，2019年，AWS業(yè)務的凈銷售額在持續(xù)上升，營業(yè)利潤在Q2的下滑之后稍微回升，但營業(yè)費用依舊在上升，這或許與AWS的降價措施有關。
今年6月20日，亞馬遜AWS技術峰會在上海舉行，并在會上高調宣布在中國市場對Amazon EC2新一代5系列計算實例C5和R5，以及GPU加速計算實例P3進行降價，降幅最高可達49%�；仡橝WS以往的降價經歷，不難發(fā)現(xiàn)這是AWS常用的招數，2013年甚至最低打到了兩折。
頻繁調整價格甚至發(fā)起價格戰(zhàn)，一方面是由于國內企業(yè)上云的趨勢進入白熱化，國內云服務廠商對AWS虎視眈眈;另一面也證明，亞馬遜在云上的先發(fā)優(yōu)勢正在逐漸失去魔力。
今年7月，市場研究機構Gartner發(fā)布了最新的全球云計算市場數據，亞馬遜、微軟、阿里云3家企業(yè)占據全球七成市場份額，市場進一步向頭部集中。其中亞馬遜AWS在全球公有云市場份額保持在47.8%，占據市場總份額的近一半。
雖然依舊領跑，但亞馬遜AWS的市場份額已經從51.8%降低至47.8%，26.8%的年增長率也遠低于微軟、阿里及谷歌。亞馬遜即使目前位居行業(yè)首位，可各家廠商都在窮追猛打，它沒法怠慢，需要不斷拓展其業(yè)務版圖，其營業(yè)費用的逐漸加碼也是一個例證。
Gartner于2019年7月發(fā)布的最新全球云計算市場數據
面對國內外的追兵，AWS這招割肉換血未必是長久之計，亞馬遜必須盡快找到第二個能賺錢的AWS。
網絡廣告無心插柳長成營收大樹還需時間
第二條出路，亞馬遜寄望于網絡廣告收入，那些商家和品牌在網頁上發(fā)布的廣告以及關鍵字競價，具體包括贊助廣告、圖像/視頻廣告以及Amazon DSP廣告等多種類型。
亞馬遜首席財務官Brian Olsavsky曾在去年表示，亞馬遜的利潤增長主要來自兩個高增長業(yè)務——云計算和網絡廣告，亞馬遜傳統(tǒng)的零售業(yè)務利潤率較低，這兩個業(yè)務已經成為新的利潤發(fā)動機。 早前，亞馬遜廣告收入一直占比不大，亞馬遜財報將其歸于“其他業(yè)務”中。
2015-2016年，其銷售額分別僅17.1億美元、29.5億美元，對整體營收的貢獻占比分別為1.6%和2.1%。而這一銷售額在2017年立馬飛升至46.53億美元，同比增長超過50%。
2018年四個季度銷售凈額分別為20億美元、21.94億美元、24.95億美元和33.88億美元，同比增長為139%、129%、123%和97%，實現(xiàn)快速飛升。 由最新財報可以看出，2019年以來，其今天前三季度銷售凈額再一次實現(xiàn)上漲，分別為27.61億美元、30.32億美元和35.86億美元。
隨著體量逐漸變大，其同比增長趨于穩(wěn)定，分別為36%、37%和45%。然而其對整體的營收貢獻占比分別為4.5%、4.7%和5.1%，依舊有些杯水車薪。
華爾街金融服務公司Stifel的分析師Scott Devitt稱，網絡廣告已經成為亞馬遜一個頗為成功的新業(yè)務，到2020年將帶來200億美元的收入。如果把亞馬遜的網絡廣告業(yè)務單列為一個公司，公司的市值將高達1000億美元。
去年，信息和營銷服務提供商Third Door Media的一項最新調查發(fā)現(xiàn)，80%廣告商計劃在2019年增加亞馬遜廣告支出預算。據數據研究機構eMarketer的分析，亞馬遜現(xiàn)在是僅次于谷歌和Facebook的第三大廣告發(fā)布商。今年亞馬遜將產生113億美元的網絡廣告收入，占美國網絡廣告市場的8.8%。
根據其目前的表現(xiàn)，亞馬遜距離113億美元營收這一目標僅有19.21億美元的任務待完成，應該不算難事。然而網絡廣告畢竟只占小部分營收，亞馬遜這個大機器想要再次跑起來，還需要另尋出路。
�。▉碓矗喝钾斀� 作者：蘇琦）
共2 上一頁 [1] [2] 第1頁 第2頁
關注公號：redshcom 關注更多: 亞馬遜
