|
實際上，朗姿醫(yī)療這兩年爆發(fā)的類似事件并不在少數(shù)。就拿訴訟事件來說，2018年，四川廣云建設(shè)工程有限公司就因建設(shè)工程施工合同糾紛將四川米蘭在內(nèi)的幾家公司告上了法庭，要求被告向原告支付所欠工程款2896萬元及違約金；成都華譽防火材料有限公司因建設(shè)工程合同糾紛要求四川米蘭等公司連帶支付申請人防火卷簾制作、安裝價款8.62萬元及利息。
醫(yī)療事故上，朗姿醫(yī)療旗下的西安高一生2019年就因醫(yī)療損害責任糾紛被受害人湯曉燕向西安市碑林區(qū)人民法院提起訴訟，要求西安高一生支付醫(yī)療費79970元，后續(xù)醫(yī)療費、誤工費、交通費、精神損害撫慰金待鑒定明確后主張；而杜雪梅則是四川米蘭醫(yī)療事故的受害者，其在2019年4月獲得得四川米蘭賠償金額8.05萬元才達成和解。此外，2017年12月時，也有媒體報道西安女子在“高一生”美容出現(xiàn)問題一事。
除了醫(yī)療事故頻發(fā)外，朗姿醫(yī)療在管理上也是存在很大漏洞的。
報告期內(nèi)，旗下公司各種違法、違規(guī)的問題頻出，遭到了諸多監(jiān)管機構(gòu)的“花樣式”處罰。如朗姿醫(yī)療旗下的四川晶膚就因在廣告宣傳中使用絕對化用語而違反了《中華人民共和國廣告法》，于2017年6月14日被當?shù)厥袌龊唾|(zhì)量監(jiān)督管理局予以處罰；隨后的7月24日，又因偶然所得、勞務(wù)報酬未進行代扣代繳個稅，被當?shù)囟悇?wù)局稽查局予以處罰；主要收入來源公司之一的四川米蘭明知醫(yī)療用肉毒素是不能做廣告的，卻偏偏在廣告中涉及了醫(yī)療用肉毒素，因此于2017年3月也被罰款20萬元；另一家主要收入來源的西安高一生連續(xù)因相關(guān)醫(yī)療管理辦法而被相關(guān)機構(gòu)處罰……此外，長沙晶膚和重慶晶膚也均未能幸免，主要涉及違規(guī)問題包括醫(yī)療污水違規(guī)排放、宣傳冊使用患者的名義和形象進行推廣、安全出口鎖閉等問題而被相關(guān)監(jiān)管機構(gòu)處罰。
從一系列違規(guī)并處罰來看，幾乎涉及朗姿醫(yī)療的大多數(shù)子公司，從這些公司暴露出的問題看，大都涉及消費者生命健康問題。對于旗下子機構(gòu)的弄虛作假，作為母公司的朗姿醫(yī)療顯然是有很大責任的，管理上缺位對公司的長期經(jīng)營埋下極大隱患。
財務(wù)數(shù)據(jù)有造假嫌疑
除了上述經(jīng)營中出現(xiàn)的問題之外，朗姿醫(yī)療披露的財務(wù)數(shù)據(jù)也是存在不小疑點的。
并購草案披露，朗姿醫(yī)療在報告期內(nèi)的采購主要為醫(yī)療器械、藥品及水、電、能源采購。其中2018年向前五大供應(yīng)商共計采購了3955.17萬元，這一采購金額占當年采購總額的38.98%，由此可推算出采購總額為10146.66萬元。剔除256.76萬元水、電、能源的采購，則當年醫(yī)療器械、藥品的采購總額應(yīng)該為9889.90萬元。此外，2018年期初朗姿醫(yī)療存貨全部為庫存商品，金額為923.12萬元，也就是說2018年該公司的材料采購算上上期結(jié)轉(zhuǎn)金額后，應(yīng)該達到了10813.02萬元。
那么，其采購材料使用情況又如何呢？根據(jù)草案披露，該公司2018年主營業(yè)務(wù)成本中直接材料成本金額為10615萬元，這意味著扣除成本中材料消耗外，該公司年末剩余的存貨金額應(yīng)該為198.02萬元，可實際情況是如何的呢？
從該公司披露的存貨情況來看，2018年存貨金額為1321.88萬元，相比我們前述核算金額要高出1123.86萬元。這就奇怪了，為何會出現(xiàn)如此大的差異呢？到底是其披露的采購數(shù)據(jù)有問題，還是存貨數(shù)據(jù)有水分？為了找出原因所在，我們通過其披露的現(xiàn)金流數(shù)據(jù)對其采購數(shù)據(jù)進行驗證。
前面我們核算出的朗姿醫(yī)療2018年采購金額為10146.66萬元，考慮到增值稅（按2018年調(diào)整后16%的稅率估算）的影響后，則其含稅采購金額達到了11770萬元。同期，公司采購支出的“購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金”為9297萬元，預付款項變化數(shù)額僅個位數(shù)，可以忽略不計。將含稅采購與現(xiàn)金流勾稽，2470多萬元未付現(xiàn)的采購將形成新增債務(wù)，可實際情況又如何呢？
作為醫(yī)療美容行業(yè)的朗姿醫(yī)療，其應(yīng)付票據(jù)及應(yīng)付賬款金額并不大，2018年的期末金額和期初金額分別僅為391萬元和199萬元，也就是說其采購負債新增金額不會超過192萬元，相比我們上文所核算出的2470多萬元整整少了2270多萬元。也就是說，朗姿醫(yī)療2018年為采購支出的現(xiàn)金和形成負債是遠遠小于其采購總額的，如果其采購現(xiàn)金流及負債數(shù)據(jù)無誤的話，則公司的采購總額顯然就很不正常了。
如果說朗姿醫(yī)療的現(xiàn)金流數(shù)據(jù)無誤的話，作為醫(yī)療美容行業(yè)，其采購負債不高也算正常，因此其采購數(shù)據(jù)就存在偏高的嫌疑。而從我們在上文中核算情況來看，該公司披露的采購數(shù)據(jù)似乎應(yīng)該是偏低的，以至于核算的剩余存貨金額遠低于披露的存貨金額。因此，如果說其存貨數(shù)據(jù)也沒有“說謊”的話，那么該公司主營業(yè)務(wù)成本中的直接材料就很有疑點了。其披露的直接材料過高，同樣會導致上述計算結(jié)果。作為醫(yī)療美容行業(yè)，毛利率如果與同行業(yè)水平相當，那么虛增成本最直接的原因就是為了虛增收入。雖然我們沒有其存在虛增收入的證據(jù)，但從這諸多難以解釋的疑點來看，不排除其財務(wù)數(shù)據(jù)存在造假的嫌疑。
來源：紅刊財經(jīng) 文/王宗耀 共2頁 上一頁 [1] [2] 搜索更多: 朗姿 |
